上周筆者在本專欄中指出汽車股可以看好，而當時電視機股被洗倉，亦製造了一個投資的好時機。筆者建議大家做多點功課，考慮一些優質的電視機股，特別是一些在10年後會變成Sony或Samsung的好公司。
汽車股及家電股都於過去一周分別「開車」了。中汽中心九月二日發表統計資料，全國汽車八月份銷量為121.55萬輛，按年增長15.09%，較七月份更大增55.72%；在數據公布後，汽車股立即作出強勁反彈，升幅較筆者預期更為厲害。若各位錯過早前買入的機會，由於汽車股已累積不少升幅，現在就請稍等一下，因未來或許會有更多「汽車產能過剩」的消息，若股價作出回調的話，就可能是低位儲貨的好時機。
家電股亦於本周二全線「開車」，動力來自中國商務部發出的最新數據。由於早前某電視機股於當日公布中期業績轉盈為虧，拖累一眾電視機股被洗倉，市場亦擔心下半年家電銷售將會後勁不繼。不過，根據中國商務部在周二公布的數據顯示，八月份全國家電下鄉產品銷售709萬台，實現銷售額172億元（人民幣‧下同），較去年同期分別增長88%及126%；而今年首8個月全國家電下鄉產品累計銷售4,636萬台，實現銷售額1,009億元，分別按年增長1.6倍及2.1倍。
兩個內需板塊已經「開車」了，下一個又會是甚麼板塊呢？
由於中國未來內需的重點，必定會放在農民的消費上，因為中國有9億人口是農民，所以要發展內需，就必須從農民入手。在「三農發展」的大前提下（三農即是指農村、農業及農民），可以參考賈慶林今年三月在兩會工作報告的18字真言：「穩定糧食生產，增加農民收入，拉動農村消費」，並以這3個方向選擇股票。
近年「拉動農村消費」的3個「下鄉」政策，即包括「汽車下鄉」、「家電下鄉」及「建材下鄉」，均已運行了一段日子，其中「汽車下鄉」已差不多接近尾聲，內地對汽車業的補貼至今年底將會屆滿，汽車股的升幅亦累積了不少，可待回調時才買入。「家電下鄉」八月份數據令人鼓舞，估計未來前景將會不俗，大家可在落後股份中尋寶，特別是一些生產家電零件的企業，因為當家電的銷量上升時，亦會直接帶動生產零件企業的盈利。
至於「建材下鄉」，木製建材在八月二十一日加入下鄉惠農的行列中，首批試點期持續至明年一月三十一日，由14家試點企業在12個試點省市開展木地板、木質門的下鄉活動，較市價至優惠15%以上賣給農村消費者；可惜這個消息得不到市場的關注，下鄉的力度也不算太大。可能「建材下鄉」並非今年的重點，故此中央花在這方面的資源也不多。
未來要在股海中尋寶，還可在「增加農民收入」這6個字中找尋機會。目前在世界上很多國家，農民及城鎮的平均收入是差不多的，但內地城市人口的人均年收入卻為農民3倍以上，而且差距正在不斷拉闊，令年輕農民跑到城鎮打工。所以要推動中國發展，就要加快農村企業化，先要讓農民富起來，讓他們成為農場的主人；至於哪些股份可以從中受惠，就請大家動一動腦筋了。
銀聯信託投資總監
投資樂園創辦人 林一鳴