理財Campus：情侶理財部署 3大「婚」類

Case 1 後生情侶 資金20萬元

近大日子 勿亂入市

Mary畢業三年，有一個於大學時期做兼職而結識的男朋友。二人拍拖近五年，男方在今年初夏求婚成功。

雖然兩人從未有長遠的結婚部署，但有共20萬元結婚儲備。兩人決定於明年十月舉行婚禮及擺酒，距離婚期尚有不足12個月，二人見恒指近日曾升上28,626點高位，故計劃用10萬元買股票，以將資金「升呢」！

人民幣定存息率

悠誠陳炳強稱，若情侶短期要動用結婚基金，現不宜投資。

控制支出 為置業部署

悠誠資產管理首席投資總監陳炳強稱，二人資金不算多，僅夠婚禮使用，如考慮買股票，風險較高，若眼光不夠好，隨時蝕去結婚基金。況且大市處高位，市場會否出現黑天鵝，令股市急速逆轉，亦不得而知，考慮到兩人明年要動用結婚基金，或沒有時間等待股市從低位回升，故現階段不投資才屬勝算。

雖有人會考慮買入一些藍籌收息股，但並非保證會派息，且一年僅有兩次派息。他建議，Mary勿將結婚基金用作投資，並要妥善控制支出，婚後要想好理財部署，才可為日後買樓或生BB的開支做好準備。

Case 2 長跑Couple 月儲共12,000元

買增長股幫資金增值

Winnie和男友自中學已開始拍拖，近年大學畢業，計劃10年後才結婚，希望其時亦可購得一個安樂窩。兩人每月共可儲12,000元，但現卻正為資金增值而煩惱。

宜多元化分散風險

陳炳強指，由於兩人投資期為10年，股票方面建議買入一些增長股，如騰訊控股（00700），他認為未來10年仍會有高增長，但投資者需明白，增長股波動性會較大，且利息不多。部分資產可考慮買入重磅收息股，如本地銀行股及內銀股。

另他建議月供股票，並買入不同股票以分散風險。若其中一隻股票停牌或股價大跌，亦不會有太多虧損。

事實上，若投資期拉長，則可面對多個股市循環，就算遇上股災，投資組合亦有機會重現升值力。舉例，○七年市場憧憬港股直通車，恒指衝上31,958點高位；○八年金融海嘯突襲，股市跌至10,676點，但一五年港股大時代出現，恒指重上28,588點，上周更突破大時代高位，曾見28,626點。因此，長線投資的話，則不怕市場波動。

若投資者月供股票，更可在低位時買入更多股份，以平衡入市風險，日後當股市回升時，便可享受更好升值效果。

Case 3 中年拖友 資金700萬元

彈藥足 先上車再投資

Anna和Gary於一次單身配對認識，二人年近四十且有高薪而穩定職業，相識八個月已認定對方為終身伴侶。Gary剛向Anna求婚成功，二人決定今年內結婚。為築愛巢，他們近日看了多個樓盤，看中一個約850萬元位於港島區的物業。他們決定以700萬元作首期，再以50萬元舉辦婚禮。

7成買股 3成做人幣定存

陳炳強認為，如Anna及Gary有700萬元在手，不應錯過投資機會。他們最大優勢是資金較豐厚，如一筆過用作繳付首期，即使樓價升值，由於屬自住物業，對資產增值沒太大作用。他指，現時供樓利息低，不妨將500萬元作首期（低於1,000萬元物業的按揭上限為500萬元），餘下200萬元可作投資。

當中，可考慮把資金的六至七成投資股票、三至四成投資於人民幣定存，如投資眼光了得，可補貼供樓利息。人民幣未完全開放，在政府嚴控下，資金外流機會較低，人民幣大跌機會亦較少。近期人民幣定存利息亦算吸引，以永隆銀行一點通為例，敍做10萬元人民幣並定存1年，年息為3.8厘，若加上人民幣升值，則年回報5%不是難事。

股票方面，陳炳強建議，如買貨能力高，可買入內房股及內銀股，相信未來兩至三年仍有升值潛力。惟他不建議投保儲蓄保險計劃，因投資年期每每較長，流通性不夠高。