理財Campus：人仔基金DIY
自助餐最吸引之處，是顧客可按個人喜好任擇食物種類及數量，盡享靈活之餘又能大飽口福。現時市面上只有一隻以人民幣計價的零售基金，但因該基金暫只投資在港發售的人民幣債券及存款，扣除基金成本後的回報有限。若然想有更多「貼心」選擇，其實投資者仍可利用坊間的A股ETF（交易所買賣基金）、人民幣債券及人民幣定存，DIY一隻適合個人風險的「人仔基金」。
人民幣定存 保本兼賺息
最低入場費：1,000元人民幣
年息：0.6至1.8厘
定期存款被視為最簡單及最低風險的產品，在港元定存近乎零利息下，人民幣定存因有升值潛力，相對上較具吸引力。現時多家銀行均有提供人民幣定存，入場費最低為1,000元，存款期最短為1個月，存款期3至6個月的年息一般約為0.6至1.5厘，部分銀行年息最高為1.8厘（最低存款額20萬元，存款期一年）。
晉裕投資研究部董事林偉雄表示，明年起在持牌銀行存款可獲50萬港元存款保障（現時為10萬元），人民幣定存近乎保本，雖然定存年利率較低，但由於防守性較強，適合穩健型投資者。
A股ETF 力求高增長
最低入場費：1,238元（以安碩A50中國（02823）為例）
今年及去年回報：-2.28%及-17.02%
定存及債券的年利率只有3厘以下，未必適合較進取的投資者，反而追蹤A股指數的ETF潛在回報不但較理想，又能間接受惠於人民幣升值。
目前本港散戶如果要投資A股市場，只能夠通過在本港上市的A股ETF或基金。現時香港的A股ETF有超過20隻，其中成交量較多為安碩A50中國（02823）及標智滬深300（02827），前者追蹤新華富時A50指數，主力投資於金融股；後者追蹤滬深300指數，組合內涵蓋300隻中小型A股，昨日買入的每手價格分別為1,238元及6,550元。受到今年中央宏觀調控的影響，兩者年初至今的價格分別下跌約17.02%及9.9%。
人民幣債券 長揸新貨
最低入場費：10,000元人民幣
年息：2.65及2.9厘
金融機構或銀行會不定期推出人民幣債券，為投資者提供較低風險的額外選擇，發行者會向債券持有人定期支付預定利息，並於到期日以指定面值贖回。一手人債曾沉寂一段時間，投資者宜捕捉機會購入，適逢中行（03988）發行零售人債，由即日起至本月二十四日進行認購，最低入場費為10,000元人民幣，2年及3年期票面息率分別為2.65厘及2.9厘。
雖然投資者可透過二手市場買入人債，但由於貨源少，市場並不活躍，買賣並不容易，且孳息率亦不高，加上手續費及存倉費等，實際所賺不多。林偉雄稱，中行新推的人債息率尚算吸引，投資者可考慮認購，並持有至到期日，他指若未能成功認購首發人債的投資者不必失望，因現時已有數家國際企業表示有意在港發債，相信未來會有更多人債新貨推出。
兩款套餐可攻可守
均衡型的基金一般包含股票、債券及現金（即存款），散戶其實亦可自製一隻切合個人風險能力及理財目標的基金，若然心大心細，不知如何配置「基金」組合，以下有兩款套餐可供參考。
A餐 風險類別：中低
晉裕投資研究部董事林偉雄認為組合攻守兼備，30%投資低風險的人民幣定存，近乎保本之餘，亦可享有約0.6至1.8厘年利率；債券宜購買一手的並持有至到期日；至於投資較高風險的ETF，則可捕捉較大的潛在回報。
B餐 風險類別：高
林偉雄指出，基金內有70%資產投資於較高風險的ETF及人民幣概念股，潛在回報會較佳，但仍須留意風險；30%資產投資於人債，取其息率回報合理，有效分散風險，適合可承受較高風險的投資者。選擇人債而不揀選人民幣定存，是由於人債的利息相對較高，可提高組合的回報。
投資者亦可透過買人民幣概念股，曲線捕捉人民幣升幅。一些主要以人民幣計算收入的企業，業務利潤可錄得強勁升幅，其中中資的公路股、保險股及航空股是在人民幣升值下獲益較大的行業。