專家樓評：港供樓人士靠3招安度加息周期

若以6月16日一個月HIBOR為0.58厘作為例子，對比去年同期的0.09厘，已升了0.49厘。假設選用拆息按揭（H按），以貸款額500萬元、還款期30年、按揭計劃為H加1.3厘計算，每月供款增加了1,189元或7%。

現時普遍最優惠利率按揭（P按）計劃的實際按息為2.5厘，而10年期定息按揭（定按）計劃為2.7厘，H按已經比P按及定按節省更多利息。面對息口上升，以下3招可令供樓開支減少，輕鬆面對加息周期間增加的負擔。

首先，善用高息存款掛鈎戶口（Mortgage Link），節省最多一半的供樓利息開支。即使拆息不斷上升，只要有存款於戶口內，即可獲得與按揭利率同等的利息收入，變相可抵銷部分按揭利息增加。

此外，現有按揭客戶亦可考慮過了罰息期後轉按，特別針對現時以發展商按揭供款或按揭息率較高的借貸人。即使現有按揭的息率與市面上按揭息率相同，即H按計劃為H加1.3厘水平，轉按仍可賺取最高1.4%的現金回贈，扣除數千元的律師費後，仍可抵銷最少數個月的供款，變相節省供樓開支。

最後，可考慮以定按或定額供款。雖然現時定按息率仍較H按實際息率為高，但假設未來香港P加0.25厘，H按的封頂息率將增至2.75厘，則高於10年期定按息率，因此在加息周期亦有部分人選擇定按以穩定供款。另一穩定供款的方法，便是選用定額供款，即固定每月供款金額，但要注意按揭年期不可借到最盡，以預留在加息期間因利息增加而需要加長年期。

未來聯儲局仍會繼續加息，隨着港美息差擴闊，本港資金外流，未來銀行結餘將進一步下降，而拆息亦會隨之上升，預期本月底前一個月HIBOR有望上試0.8厘，第三季更有機會挑戰1.8厘附近水平，即觸及H按封頂位，年內銀行有機會上調P或按息。供樓及打算置業人士要留意整體經濟表現及自身負擔能力，時刻作出風險管理。