百威亞太重啟港上市

全球最大啤酒生產商百威英博(AB InBev)重啟分拆子公司百威亞太在港的上市計劃,但是次不包括澳洲業務。市傳百威亞太目標在本月底前上市,集資50億美元(約390億港元),集資額較之前大幅縮減48.9%,但相信仍為年初至今香港最大型新股。

百威英博原於今年七月分拆百威亞太來港上市,根據當時的計劃,百威亞太擬發行16.26526億股,5%作本地公開發售,以招股價上限47元計算,最多集資764.46億元,原定七月十九日正式掛牌,但在定價前叫停。

市場當時有消息指,其公開發售部分錄得約九倍超額認購,凍結資金逾380億元,但因國際配售反應一般,承銷商與機構投資者在定價上未能達成一致意見,甚至有已入飛的對沖基金擬「縮沙」,最終押後上市計劃。

最終掛牌視市場因素

叫停上市計劃數日後,百威英博宣布將澳洲業務CUB啤酒廠(Carlton & United Breweries)售予日本朝日集團,作價約113億美元(約881億港元),故是次百威亞太捲土重來,將不會包括澳洲業務。百威英博表示,最終會否落實分拆上市計劃,要取決於眾多因素及現行市場狀況。

外媒引述消息人士透露,百威亞太目前正在估算投資者意向,料於短期內啟動招股程序,本月二十三日定價,並且趕在本月三十日掛牌,但是未知出售股份規模,而估值則可能有所下降。

刺激港元創一個月高

據百威亞太更新後的招股書資料顯示,截至今年三月底止,公司首季度收入16.06億美元,按年增長1.38%,純利則按年增加12.67%至2.4億美元。非國際財務報表準則計算下,正常化扣除利息、稅項、折舊及攤銷前盈利(EBITDA)約5.58億美元,按年增長16.49%。期內,銷量達22.11億公升,當中超過85%來自亞太區西部,惟該區內生增長於首季倒退1.4個百分點。

值得留意是,憧憬百威亞太重啟在港上市計劃,刺激周四港元匯價急升近150點子,高見7.8247,為逾一個月高位。不過,財資市場公會資料顯示,隔夜拆息微跌1點子至0.69厘,一個月期亦微跌2點子至1.85厘。