新股「縮水」催速上市

隨着銀河證券(06881)及中石化煉化(02386)兩家巨企為新股揭開序幕,投行消息透露,短期內陸續有中小型新股接力,包括俏江南、天喔集團、澳門勵駿等,目標於上半年上市,合共集資近60億元,較之前傳出的集資規模縮減近40%。而早前傳計劃重啟招股的光大銀行H股,則恐未能如期於上半年登場。

中小型新股密鑼緊鼓,趁市場回暖加快上市步伐。消息指,內地連鎖餐飲企業俏江南目前正補交資料予港交所(00388),爭取六月底前推出,集資約7.8億至11.7億元,較去年傳出最多籌15.6億元減少25%至50%。

天喔數周內上市聆訊

據了解,上海休閒食品零售商天喔集團,將於未來數星期內進行上市聆訊,集資15.6億元,待通過聆訊後隨即進行招股工作,上市安排行包括德銀及滙豐,據悉承銷團已引入一些中資基金撐場。

此外,消息指,澳門勵駿亦將於上半年出籠,惟集資額由早前市傳的62.4億元大削至最多31.2億元。澳門勵駿由漁人碼頭、澳門置地酒店及法老王宮殿娛樂場合併組成,目前仍未進行聆訊,但正積極籌備上市工作,傳聞集資額下調至23.4億至31.2億元。

光行傳最快九月掛牌

銀證突然殺出,對上市路坎坷的光行帶來衝擊。消息指,自去年上市「難產」後,光行一直密切注視上市機會,最新進展為計劃在今年九月或十月掛牌。

今年初已傳出光行重啟上市計劃,擬於四月進行上市前推介,並於上半年完成招股,籌集最少156億元。

不過,原計劃A+H同步上市的銀證「變陣」,改以H股先行,並史無前例聘請21間投行為其護航,令其上市進程加速。

由於銀證及光行業務性質相近,光行被搶「頭啖湯」,擔心資本市場或未能消化,影響投資者反應。

此外,光行一直希望以較佳估值上市,故遲遲未決,以致上半年上市時間表亦將推遲。據悉目前惟有等待銀證及中煉化招股完成後,視乎市場反應再作決定。