境內業務佔中行整體業務七成，大摩料人民幣業務可帶動下半年淨息差回升至略較市場數字高，但料下半年開支會因業務需要及雷曼迷債撥備增加。花旗亦認為，中行資產質素改善是業績一大亮點，惟淨息差收窄拖累淨利息收入，值得注視。

高盛亦認為，淨息差、資本充足比率及一級資本充足比率均錄得跌幅，是為中行一重要負面因素。

券商睇中銀好壞參半

昨日股價急升5.8％的中銀，券商看法好壞參半。期內該行淨息差半年跌21點子，大摩並不看好，且料下半年跌勢持續，再跌20點子。

美銀美林表示，雷曼迷債撥備期內未反映、撥備改善推動半年業績向好，維持對該行買入評級，指業績反映費用收入增長勢頭強勁、資產質素及質量均強健，並相信與母行合作增加能為中銀帶來更多優勢。