名家筆陣：儲值支付百花齊放

在新條例下，單用途儲值支付工具或只有限定用途的儲值支付工具，儲值金額不超過100萬元的限制下，該業務不在規管之列。這項新《條例》基本上開通金融創新在處理小額支付，以及其「貨幣性」低的支付方式等的商業領域。

小額工具勢湧現

筆者大膽估計，在新《條例》生效後，業界有了清晰指引，將發展更多小額支付工具（公司）與各零售業界合作。這些支付工具百花齊放後，又會出現整合潮、淘汰潮，最後跑出一至兩個綜合性的零售支付工具。業界應在這兩、三年積極拓展業務，並與監管機構保持溝通，增加業務上透明性。

近年互聯網金融商機，不外乎在傳統受監管的銀行業務中（當然也有其他在銀行業以外的），找出一些不受監管或未受監管業務，以更有彈性和低成本的商業模式，取得以往只在銀行或其他持牌機構才會賺取的利潤，進行所謂「監管套利」。

儘管那些業務並未受到監管，金融創新公司亦應該參照相關監管條例來操作，例如在防洗黑錢和處理個人資料私隱方面，以取得監管機構和市民信心。

銀行具傳統優勢

傳統銀行也可做互聯網金融，並發揮其「老行尊」優勢，如有金融集團開設新公司，開展在《銀行業條例》監管以外的金融創新業務，一方面可善用本身歷史悠久的商譽來從事新業務，把受監管和不受監管的業務分開，幫企業瘦身重整。

另人事招聘也可更靈活運用，畢竟傳統金融業人員較習慣在受監管的業務中發揮，金融創新業務需新人事、新思維和大量Fin+Tech的專才，是既懂Fin亦懂Tech。

傳統銀行優勢在於實在地擁有存戶現金戶口，除非未來有超級通脹，令大家回到以物易物的經濟，否則「現金」仍是所有支付的「根源」，難道電商或實體店永遠不收現金？當中不一樣的只是「現金」在支付系統中的形態而已。

着重連結第三方

未來銀行角色應該轉為跟各主要第三方支付系統連接起來，方便現金存戶對支付的基本需要，以「大兼容」的優勢來吸引存戶和電商作線上現金流（Online-to-Online Cashflow）。銀行不能忘記本業最基本的功能之一就是支付，科技所改變了的只是支付的形式。

互聯網金融發展既要靈活法規，也要業界人才和資本投入。最後寄語創科局的成立，對本港資訊科技界和創意產業帶來正面作用。

湯浩然　

香港電腦學會理事會理事，現職資產管理公司總經理，曾任滙豐銀行財務部和資訊科技部，熱衷科技發展。

作者：湯浩然