中糧油(00606)最終控股股東——中糧集團宣布,斥15億美元(約117億港元)收購在全球經營農產品業務的來寶集團(Noble Group Ltd)旗下來寶農業(Noble Agri)51%股權。收購為中糧集團繼三月後另一海外收購。
中糧集團是次透過子公司中糧香港作收購,中糧香港為中糧油的控股股東。
根據中糧香港提供的資料,收購作價等於來寶農業截至今年底止財政年度經審核帳面值的51%的1.15倍。據中糧集團官網公告指,來寶農業將成為雙方的合資公司,而交易為全現金支付。截至去年底止,來寶農業的帳面淨資產為28億美元,淨負債約25億美元。
來寶農業主要在南美洲、非洲、歐洲、亞洲(包括印度及中國)及澳洲經營三大類農產品的業務,包括穀物及油籽,涉及加工及分銷主要穀類及籽類產品、軟商品,涉及可可、糖、棉花及咖啡貿易,以及糖資產,涉及加工及銷售自產糖、乙醇及電力。
通告指,由於來寶農業現時擁有若干業務,包括在中國五間營運中的油籽壓榨及蒸餾廠,分別位於欽州、龍口、重慶、南通及泰興,可能會與中糧油在中國經營的油籽加工業務直接或間接構成競爭。而根據不競爭契約,中糧油可考慮收購與否。
然而,經過中糧油獨立非執董討論之後,中糧油決定不會收購上述業務,主要因為公司現時並無經營其他農產品及其他地區,加上收購的代價將會對公司的中長期財務構成重大影響,但是保留相關股權的選擇權。
中糧集團董事長寧高寧將會擔任來寶農業的董事長,來寶集團的創始人及董事長Richard Elman將擔任副董事長。
來寶集團首席執行官Yusuf Alireza將擔任過渡首席執行官並將領導現有的來寶農業管理團隊。厚樸基金牽頭的投資團,將作為少數股東與中糧按照混合所有制的形式共同持有來寶農業股權。
中資食品公司近年活躍於海外收購,除中糧集團外,光明食品及計劃來港上市的萬洲國際於去年下半年及今年初均作大宗收購。