淡友借壞消息推低港股,昨日主板成交550億元,總沽空金額63億元,單是盈富基金(02800)的沽空達8億元,佔總沽空12.6%,佔股份成交卻高逾九成,多到嚇你一驚,形勢如斯好友都唔敢胡亂出手。
香港實行的限奶令,內地人到世界各地搶奶,已引發其他國家的關注,相信最後結果是內地進口奶的數量進一步增加,亦成為內地大型奶企一個重要商機,關鍵是奶企把唔把握得到。
奶品股如合生元(01112)及雅士利(01230)股價處於高位區域,走勢絕對跑贏大市有凸。市值逾400億元的蒙牛乳業(02319),一二年最後一個交易日收報22元,三月最低見21元,昨日回升至22.95元,表現不及其他專做奶粉的股份,但近日明顯回勇,有機會從後發力追上。
蒙牛去年盈利倒退兩成,毛利率下降,但公司轉手至中糧集團之後,默默改善其結構問題,加強奶源建設及質量管理,短期或令成本上漲,但計入長線效益及消費者的信心則肯定是利多於弊。蒙牛將會與Arla Foods合作推出進口嬰兒奶粉,將成另一進攻的市場戰線,今年預測市盈率有望降至20倍以下,其10日線醞釀升穿100日線,一旦確認,下一阻力睇24元,支持位21元。
達哥