內地對化肥需求保持旺盛，帶動價格從低位回升逾兩成，中海石化（03983）可望受惠。集團與中海油（00883）屬姊妹公司，有利取得穩定天然氣供應，並享有成本優勢。今年預測市盈率14倍，一○至一二年每股盈利複合增長率達34%，技術上仍保持一浪高於一浪走勢，建議買入，目標7.5元。
新鴻基金融
蒙古政府宣布，中國神華（01088）、俄羅斯企業財團及美國最大採礦公司博地能源中標，可發展蒙古塔本陶勒蓋煤礦（TT 煤礦）六大礦區之一的Tsankhi礦區，為世上最大的未開發優質焦煤資源，神華將擁有項目40%股權。TT煤礦將大幅提升神華焦煤的產量，基於神華較確實的增長前景及其綜合的上下游業務，我們維持買入評級，目標價43.15元。
海通國際