內地十房企月內發債籌243億

隨着市場融資流動性略有放鬆,內房即紛紛發行債券吸水,昨日就有四家內房企業一同公布美元票據發行計劃。據本報統計,一月至今已有十家房企擬發行美元債,共涉及31.25億美元(約243.75億港元)。

新城發展(01030)公布,計劃發行3億美元優先票據,息率7.5厘,所得淨額用於償還若干其現有債務。中國奧園(03883)亦公布發行5億美元優先票據,息率8.5厘。

另外,正榮地產(06158)及禹洲地產(01628)亦計劃發行美元債,但未有公布細節。惟有外電消息指出,禹洲計劃發行3年期美元債,初步價格息率指引約9厘,正榮地產可能發行1.5億美元的一年期美元票據,息率約11.125厘。

行業資金流料可紓緩

富力地產(02777)及奧園亦在今年一月三日率先公布發行美元債,票面息率分別8.75厘及7.95厘,較去年第四季的平均10.68厘明顯回落。本月內已公布詳情的美元債,平均息率為7.77厘,較去年十二月的9.85厘下調。

除了美元債以外,國內公司債券息率也有所下降。世茂股份(600823.SH)日前公布,擬發行三年期的第一期公司債券,規模不超過20億元,最終票面利率為4.65厘,較同系世茂房地產(00813)去年十月發行一筆息率6.375厘的三年期美元債,明顯為低。

此外,據中原地產研究中心統計資料顯示,本月已有逾30家中港上市房地產公司陸續公布融資計畫,總規模超過800億元人民幣。

有分析相信,內地樓市調控政策最嚴格的時期已經過去,內房企業融資難度有所降低,近期境內企業債息率最低達至4厘,加上近期有不少大額度公司債都能成功發行,相信未來數個月房地產行業資金緊張情況將可以緩解。