美國九十年代末放寬金融監管，被指是金融海嘯爆發的元兇，華府在海嘯後，除向涉及不當銷售金融產品的銀行提出訴訟和罰款外，亦着手亡羊補牢，一○年推出《多德─法蘭克金融改革法案》（Dodd-Frank Act），內容長達二千三百頁，以堵塞監管漏洞，也避免納稅人再為打救金融機構埋單。
雷曼兄弟因華府無法打救而破產，引發市場骨牌效應，按金改法案，聯邦政府擁有把金融機構接管及清盤的權力（Orderly Liquidation Authority或OLA），聯儲局亦獲授予監管銀行的更大權力。
針對「大得不能倒」的問題，被列入系統性重要金融機構（sifi）的銀行，需要進行年度壓力測試，「肥佬」銀行將限制派息及回購股份，並要求銀行制訂俗稱「遺囑」（living wills）的危機應急計劃。至於沃爾克規則（Volcker Rule）就限制銀行進行坐盤交易（proprietary trading），以免受華府擔保的銀行存款蒙受潛在高風險投資影響。此外，華府一一年成立消費者金融保護局（Consumer Financial Protection Bureau），收緊按揭借貸和信用卡的監管。
不過，隨着經濟復甦，以及主張放鬆監管以提振增長的特朗普當選美國總統後，再次放寬金融監管的呼聲又再抬頭。
事實上，嚴苛的監管增加了信貸的成本，並會抑制經濟增長。花旗估計，全球大型銀行應付合規（compliance）要求的人手較以往增加一倍，每年開支達二千七百億美元，相當於一成營運開支。
經過十五個月醞釀，特朗普今年五月底簽署《多德─法蘭克》金改法案首次重大修訂，包括放寬納入sifi的資產門檻，由五百億美元上調至二千五百億美元，料有利中小銀行併購和擴張業務，並可削減合規成本。