對於上周五市場大幅震盪，筆者認為最主要是大盤經過長期大幅上漲，獲利盤已取得較大浮盈，短期有調整壓力，但調整是為了更健康的上漲。對此，筆者堅持前期的觀點，中長期內「請把自己保持在藍籌的趨勢中」。有倉位者仍可持有，無倉位者可輕倉參與。
對於創業板未來的走勢，筆者也是非常明確︰不全面看空，但系統性大機會難再，對股票需進行精挑細選。不全面看空理由是，創業板一是在政策鼓勵風口；二是業績增速高。
就如筆者之前的判斷，整體估值貴是創業板最大軟肋（另一為流動性）。創業板是要時間換空間，震盪盤整甚至下跌後才有機會。但筆者也認同創業板中的優質個股有機會繼續走高。總之，投資收益要與風險控制相匹配。
有關「一帶一路」的頂層規劃，在消息面屢屢有風吹起，筆者預測相關規劃將很快經過會簽進入發布環節。對這個戰略，一定要清楚地認知其優先順序和真實內涵。個人認為它是中國接下來所有改革的最重要核心，自貿區、國企改革、金融制度完善等，都是準備為了讓中國在更開放的範疇、更高的層面融入世界。
從受益順序與重點區域脈絡把握，筆者的看法是先邊境（可控，業績體現）、再遠端（外交談判需時間，估值提升），涉及的重點區域有雲南、新疆、內蒙、福建、黑龍江（北線）、浙江、江蘇。隨着頂層規劃出台、落地，地方政府會有一個對接「一帶一路」總體規劃的設計，提供一段沿地圖脈絡操作時間。
從行業脈絡把握，推薦大基建（先行軍，海外收入佔比提升空間大）、高鐵核電、金融及石油石化。
光大証券研究所分析師 薛俊