財智敏銳:手機股迎來黃金期

筆者於上周撰文時曾指出,退市愈早確定可消除不明朗因素,相信下月仍會繼續藉聯儲局是否退市而舞高弄低,可幸市場消化退市的消息已有一段頗長時間;至於債務上限亦只是舊酒新瓶,每次經一輪討價還價後總能解決,相信道指短期仍會在15,000點以上作整固。

雖然港股受到外圍影響而動力有所轉弱,但本月好友盡佔上風,相信期指結算前恒指於23,000點水平會有較大支持。對於下月港股表現,筆者仍認為可審慎樂觀。

首先,剛公布的九月滙豐中國製造業PMI初值升至51.2的六個月高位,進一步確定中國經濟已於第二季見底。其次,三中全會將於十一月展開,預料本月將陸續開始炒作政策受惠股份,其中電訊板塊近日已有消息指內地將發放4G牌照,相關股份已蠢蠢欲動。

消息對於內地三大電訊商中移(00941)、聯通(00762)和中電信(00728)固然利好,受惠程度最大應該是龍頭中移。不過,若以長遠一點看,筆者更看好是未來4G手機換機潮帶來的機遇。內地3G上網速度向來為人詬病,4G應能改善此問題。內地中低端智能手機市場尤其巨大,相信未來數年將繼續迎來一個黃金期,相關手機生產商股份值得留意。

鴻昇證券資產管理部董事總經理 陳蓓敏(作者為註冊持牌人士)