玩具反斗城研港上市

美國玩具反斗城(Toys'R'Us)於今年九月中正式申請破產保護,事隔近一個月,市傳其持有85%股份的玩具反斗城亞洲業務,正探索多個發展方案,包括在香港進行首次公開招股(IPO)的可行性。對此,玩具反斗城亞洲透過公關表示不予置評。

除美國玩具反斗城外,馮氏集團亦持有玩具反斗城亞洲的15%股份。據外電引述知情人士透露,美國玩具反斗城及馮氏集團已一直與投行溝通,研究亞洲業務在港上市的可行性。該知情人士更指,玩具反斗城亞洲業務的上市估值可能最高達20億美元(約156億港元)。

不屬美公司重組部分

今年九月中,美國玩具反斗城正式在美國申請破產保護。玩具反斗城亞洲表明,非美國玩具反斗城財務重組一部分,因此財務獨立於玩具反斗城在全球其他地方營運的公司。不過,該知情人士透露,美國玩具反斗城仍未決定亞洲業務方向,內部商議仍在初步階段。

市場人士指,因美國玩具反斗城的破產案件仍在進行,若其控股的亞洲業務有意上市,或令破產案件變得更複雜。然而,若推動亞洲業務上市,就能使美國玩具反斗城的私募股權投資者,通過潛在出售亞洲業務股份,收回部分資金。

該知情人士又稱,美國玩具反斗城曾討論,最早明年推動亞洲業務上市的可行性,但有股東認為這太進取,因考慮到與美國破產程序相關的複雜性。美國玩具反斗城○五年被私募基金貝恩資本(Bain Capital)、KKR及Vornado Realty以66億美元槓桿式收購,以致公司債台高築,雖然一○年曾申請重新上市惟最後告吹。

Pure集團傳賣盤 估值39億

市傳經營Pure Yoga和Pure Fitness的Pure集團尋求出售控股股權,估值最高5億美元(約39億港元)獲中資私募基金青睞。據報持有Pure集團近一半股權的利標品牌(00787)行政總裁樂裕民擬顯著減持,馮氏集團則尋求減持約10%。

另外電報道,在高達200億美元的新股「大刁」延期下,今年香港新股集資額有機會是自二○一二年以來最少。

據外電數據,今年至今香港IPO集資額111億美元,若餘下兩個月未能完成超過110億美元的IPO,香港今年新股集資額將是自一二年最少。之前市傳中國鐵塔公司及中石化旗下銷售公司的上市計劃延至明年,而兩股集資規模或分別達100億美元。