之前我介紹過的投資委託服務，每一個投資決定都是根據我行的投資總監辦公室團隊自行研製的每天數值指標，客觀決定投資委託戶口裏的資產配置轉變。這是一個複雜的專利指數，用以分析各項金融市場及經濟數據的資訊。這個指數的運作，令這項投資委託服務的組合管理是以方程式為基本來建立。
每天數值指標中約四成比重，是由全球股票市場走勢量化後提供數據去編制，當中包括有每天更新的短期及中期股市走勢、長線走勢及市場風險各種指標等數據，這樣可以分析現時全球各國股票市場的動態。
如果是一個強勁的正面信號，就顯示一個強勁的升浪，而且全球股票市場都應該處於低風險狀態。
每天數值指標中另外六成的比重，是由企業周期的數據去編制，當中包括每周更新的企業風險指標、企業活動指標及每月更新的全球企業收入走勢等數據，這些數據可以顯示出股票市場的表現能否受基本因素支持。如果計算出的信號表示正面，亦即企業收入可持續有強勁增長，經濟指標做好，而令市場風險降低。
最後，每天數值指標經過上述兩項總數據綜合而成，來釐定投資委託服務的投資組合裏的股票比重。若是正數就該維持中度股票配置，高數值正數則是高度股票配置；相反，若負數則反映應大幅減持股票，視乎情況增持債券或現金。
瑞銀財富管理執行董事 李靄欣（作者為金管局持牌人士）