中石化(00386)繼去年為旗下中石化銷售公司引入民資逾千億元人民幣,打響混改第一槍後,有投行人士向本報表示,中石化再有新部署,擬分拆中石化銷售公司,並料於下半年獨立在港上市。市場估計集資逾50億美元(約390億港元),可能成為今年亞洲最大的新股發行交易之一。
有投行人士表示,由於中石化銷售公司股改仍然未完成,於去年九月引入投資者的資金亦未完全到位,現時只是着手為新公司進行註冊,以及計劃於農曆新年之後為在港上市聘請投行,預期中石化銷售公司將會在今年下半年才能在港上市。
《華爾街日報》引述一位接近中石化人士指,中石化銷售公司的董事會將決定上市的最佳戰略,但該人士未有透露詳情。據中石化資料顯示,截至一三年底止,中石化銷售公司擁有自營加油站3萬多個,開設「易捷」便利店2.3萬間,同時亦擁有8,000萬加油卡持卡客戶。
中石化銷售公司於去年九月引入民資結果塵埃落定,25名投資者合共斥資1,070.94億元人民幣入股29.99%股權,相當於中石化銷售市值為3,571億元人民幣(約4,512億港元)。投資者包括中國人壽(02628)、騰訊(00700)及復星國際(00656)等上市公司,同時包括多家基金及保險股。
中石化當時表示,交易將有助於提高中石化銷售公司的回報及效率,並激發其加油站業務的活動。中石化去年十二月亦公布,政府部門在當月已批准中石化銷售公司引資的交易,但公司並無透露上市時間表細節。
中石化董事長傅成玉於去年九月曾表示,繼中石化銷售公司引入社會及民營資本外,以後仍有其他業務會「拆出來」。
他指出,有很多業務混在主業中被邊緣化,價值體現不出來,但拿出來與世界其他同業相比仍是大公司,包括潤滑油及添加劑等。中石化昨日股價收市時無升跌,報6.21元。
.2013年成品油經銷量1.8億噸
.自營加油站超過3萬座
.「易捷」便利店2.3萬間
.8,000萬加油卡持卡客戶
註:截至2013年底