強積金是長線投資,但若要提升回報,適當的基金轉換仍有需要。然而,轉換除了視乎人生階段,亦要因應市況而轉。浩邦金融董事梁彥穎(Ernest)把多年期指及期權的投資經驗,融會貫通應用於強積金上,冀在近年港股悶局下加快為退休金增值。
自二○○○年開始供款的Ernest,現時已累積了5個強積金戶口,但因部分戶口的結餘不多,故他未有「的起心肝」花時間作整合管理。
反而,現時他專注為其中兩個在滙豐的強積金戶口,動態調配恒指基金及保守基金的投資比例,有時八二比,有時四六比,總之以捕捉港股每年數次的升浪跌浪為目標。
「在期權及期指市場上,相關盤路有助我分析恒指後市走勢,並可順道應用在強積金上。」他舉例說,早前自己把握了恒指處低位期間,100%投資於恒指基金,至近日因見衍生工具市場上出現一些較利淡的訊號,所以已將兩成比例轉往保守基金,後市會再按形勢決定是否繼續減持股票比重。
Ernest表示,自己一年平均會轉換組合約四至六次,而強積金的好處是不收取基金轉換費用。粗略計,二○○○年以來其戶口的年度化升幅約近一成。
他補充,近年港股不時應驗「五窮六絕七翻身」,倘每年能成功捕捉一些中線趨勢,回報會高於單單長線持有不理。而揀選恒指基金不揀其他主動式管理港股基金,又或其他市場的股票基金,因恒指基金的成分與期指最相似,基金收費亦稍為低一點。
面對近年「有波幅、冇升幅」的中港股市,部分打工仔或認為要勤力點走多幾轉,爭取更佳回報。當然,並不能擔保可以成功。有研究亦指,資產配置對提升組合回報,會優於捕捉市場起跌。因此,打工仔不妨因應自身情況,選擇最適合自己的強積金管理策略。