積金輸過萬今月慘絕

受美國聯儲局退市陰霾、中國「鬧錢荒」等不明朗因素夾擊,全球金融市場本月飽受衝擊,「打工仔」強積金同樣不能獨善其身,據晨星(亞洲)截至本月二十五日的數據顯示,六月份本港整體強積金平均下挫5.8%,粗略計算虧損金額達271.8億元,平均每名「打工仔」單月帳面虧損逾萬元,暫為二○○○年成立強積金以來,表現最差六月份。

回顧今年首五個月,本港整體強積金平均漲逾2.7%,然而經過六月份「洗禮」,上半年整體強積金錄得負回報2.72%,「打工仔」半年來供款付諸流水。

整體積金減值271億

根據積金局最新資料顯示,今年第一季強積金資產總值達4,553.31億元,假設第二季強積金供款與首季134.41億元相若,強積金資產總值原本可達4,687.72億元,然而六月份回報「見紅」,令整體強積金虧損達271.8億元,平均每名「打工仔」強積金帳面虧蝕約10,477元,即使由年初開始計算,「打工仔」帳面平均亦蒸發近5,000元。

全線見紅 保守型照蝕

據晨星(亞洲)資料顯示,六月截至二十五日為止,所有強積金資產類別均「見紅」,當中最受「打工仔」歡迎的香港股票、中國及大中華股票,以及亞洲股票組別,同樣急挫超過一成。以穩陣見稱的環球債券及港元貨幣市場(包括保守基金)組別,同期亦分別下跌1.69%及0.01%。

總結上半年,成熟市場股票組別表現遠遠拋離新興市場,名列漲幅榜首三位為日本股票、美國股票、歐洲股票,回報依次為上漲15.54%、11.13%、3.27%;相反,香港股票、中國及大中華股票組別為全球最「熊」,期內分別下挫10.23%及11.88%。

股市「六絕」後,專家認為不一定會「七翻身」。進邦匯理研究部總監梁偉民預期,七月初股市或會輕微反彈,然而整個七月及八月維持弱勢,第四季才會略有起色。他續表示,中國及美國因素會繼續影響全球股市,但相信美國退市影響較短暫,畢竟低息環境會持續一段時間;相反,現時中國看似可接受較低的經濟增長,更令投資者憂慮內地經濟增長狀況,或會續拖累股市走勢。

長線可增買股減揸債

不過,他補充說,強積金投資不宜太短線,倘若用一至兩年或以上投資期來看,現時可以伺機調整增加股票比重,例如股債比例由六比四,調整至八比二。

高富金融集團研究部高級分析員黃文傑表示,觀察到近期資金由新興市場回流成熟市場,相信有關趨勢短期會持續,建議「打工仔」下半年可優先考慮美股市場,因經濟復甦進度較歐洲及日本為佳;相反,中港股市應審慎一點,預期七月會先進行整固。

事實上,根據晨星(亞洲)數據顯示,截至五月底為止,美國股票強積金基金過往三年年度化漲幅為12.55%,屬眾資產之冠;相反,同期本港股票類別僅輕微上漲6.05%。