上周提到從「期權盤路」部署四月策略，於第一勢日子，即由三月最後交易日至四月八日期間，沽出了21,800及22,600認沽期權，收取63及165點期權金，及買入23,800認購期權，付280點期權金。於四月一日期指收報23,841點，當初買入23,800認購期權由價外變為等價，之後期指每升1點，23,800認購期權便多賺1點期權金，至上周五期指收報24,422點，23,800認購期權的期權金已漲至747點！
驟眼看，由起初付280點期權金，至最後收747點期權金，利潤467點看似很不錯！但若讀者在期指升破23,800點後把認購期權平倉，再把「本利和」買入24,400認購期權（搬動行使價），效果又會如何？
四月一日期指報23,841點，23,800認購期權漲至413點，平倉後，讀者再以每張178點買入24,400認購期權（按比例計算，413點可買入2.32張），至上周五期指收報24,422點，24,400認購期權的期權金收市價為342點！按比例計算，342點×2.32張=793點，同樣地，減去起初所付280點期權本金，盈利有513點。所以，在同樣本金、策略（買入認購），同樣日子（開倉至四月八日）、風險底下，靈活搬動行使價，利潤會較不變為多。
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