未認真處理連番投訴

報告概要指出，SEC最少六次收到關於馬多夫騙局的警告，但當局卻未有進行充分的調查，而且SEC各部門缺乏溝通，兩個調查團隊在不知對方的情況下各自調查馬多夫，亦是令馬多夫能逍遙法外的原因之一。當局最嚴重的錯誤在於收到提示指，馬多夫並未持有聲稱認股權倉位，當時甚至馬多夫亦相信騙局會「穿煲」，但最終SEC卻未有跟進，甚至馬多夫亦對當局未能揭發騙局感到驚訝。

報告確定當局曾在○○年至○五年十月間，收到馬多夫前競爭對手、基金經理Harry Markopolos的提醒，指馬多夫的投資表現「過分理想」，實際上無可能達到該回報率，呼籲當局着手調查，但SEC卻多次無視其警告。而在SEC兩次的調查中，雖然馬多夫的言論出現矛盾，但調查員仍接受其不合理的解釋。○五年時，馬多夫又嘗試以SEC高層的名字，企圖阻礙SEC職員調查。

今年「搗破」騙局倍增

SEC主席夏皮羅表示，當局對未能揭發騙局表示抱歉，但案件促使當局進行改革，包括監察市場及保護投資者的方法，當局正檢討其接獲舉報後的做法及程序，而且今年打擊的龐氏騙局及欺詐案件數目較去年增加逾一倍。