新招能否為內需衝開一個缺口還拭目以待，消費貸款現時佔整體貸款僅12%，這代表天文數字的商機，「看上去很美」──但實際操作限制多多、困難重重。
中國人有錢不敢亂使
那邊廂，奧巴馬苦口婆心籲美國人不要再盲目舉債消費；這邊廂，中國始嘗「先使未來錢」。一個過度消費，一個過度儲蓄，現均設法均衡。中國人是有錢的不敢消費，故此消費金融公司或搔不着癢處──借錢給沒錢的人，對象可能是「月光族」的年輕人。
要改變中國人的消費模式也談何容易。小聶前周寫過「租生活」成新興玩意，租且不易，何況言借？內地人除了買樓要借按揭之外，其他一律愛付現鈔，即使買車亦不例外；老一輩的人可能覺得借了錢去旅行，玩得也不會開心。
不過，流着同一血脈的香港人在西方文化薰陶之下，「碌爆卡」已沒大不了。中國的信用卡發卡量已達1.3億張，分期付款亦漸告流行，銀行逐步爭取私人貸款生意，學內地的術語：「摸着石頭過河」，有了個開端才可使制度完善化。
消費金融公司現在正處1個月的諮詢期，然後在北京、上海、成都及天津4個城市作試點（為何沒有廣州？）。
然而，看銀監會的構思未免充滿疑點，消費金融公司業務分為個人耐用消費品貸款及一般用途個人消費貸款兩類，耐用消費品明文不包括房屋和汽車，奢侈品如珠寶和名錶亦免談，初步僅得電器和家具兩種選擇，許多電器店不是已有分期付款方式嗎？而且是零利息和零手續費。
私貸屬於高風險類別
到閣下在耐用品貸款已取得良好信用紀錄之後，借貸人才可進一步申請「一般用途個人消費」，那包括家居裝修、婚慶和旅遊，所有借款要列明指定用途供審核，但俗稱「應急錢」卻不在這範圍，例如你生大病欲借錢入醫院，對不起！「救命」不在消費之列。
對於消費金融公司來說，不准接受存款、無擔保、無抵押，要如何經營下去？私貸肯定屬高風險類別，但未必能與回報成正比，指引列明利率不得超過央行同期利率4倍，視乎借款風險而定，惟一般相信不超過10厘，不可聘用收數公司追數、潑紅漆、寫大字，還要與分行多的大銀行競爭。反觀香港的「同業」則優厚得多，無抵押也得要有擔保人，利率動輒數十厘（香港法例超過60厘才算犯法）。中國的只算「小耳窿」而已。
（聶世達）